台股期貨研究報告

四大產線需求穩健上揚的優質股(萬寶週刊1610期)

黃清照

四大產線需求穩健上揚的優質股

◎黃清照 CSIA

台股到9/3收22092還無法站穩季線的22555、且還差一大截,但道瓊創新高收41563,主要是由可口可樂、摩根大通、沃爾瑪…創新高所帶動,納達8/30收17713小幅站穩季線的17610、費半收5158還未突破季線的5183,但差距不大,納達、費半之所以會這樣,當中有強勢的如IBM、德儀持續創波段新高、META、蘋果接近新高,輝達、博通屬中高的強勢,但艾斯摩爾、柯林、美光、恩智浦、ARM、超微、美超微呈現弱勢,也就是費半及那斯達克受到科技股有強勢有弱勢,所以陷入糾纏中,從這個走勢也使台股進入糾纏的量縮中,但聰明者可看出金融股及低本益比股如Meta、德儀、IBM持續創波段新高,這導引出來對台股股票選低本益比的如金融股、AI伺服器(台光電、貿聯、國巨、台曜、群誠、健鼎、金像電、光寶科、金居、矽格、興勤、台積電、鴻海、廣達、技嘉、雙鴻、奇鋐、閎康、信紘科、迅得) 、車電(健合興、立隆、定穎、台半、堤維西、東陽…),業績股(材料、營邦、華碩、微星、聯詠、聯陽、義隆電、矽創、世芯、華通、中美晶、晶技、臻鼎、瑞儀、長榮、萬海、長榮航、新興、正德…等),這些會展現強勢呈現輪漲,但重電股、機器人、矽光子本益比超高,喜好者只能作當沖,但我個人傾向逢高作減碼。

四大產線穩健成長的好股:定穎
定穎Q2的毛利、營利11.6、5.49億較Q1的9.46、3.93億、分別成長22.6%、39.7%超出預期,之所以如此是因Q2的毛利率、營利率分別為27.4%、13%,較Q1的22.7%、9.4%,分別季增4.7%、3.6%,Q2 EPS 1.23、合計Q1 EPS 1.02、H1 EPS 2.24較去年同期的1.2元年增86.6%表現超讚,7月分營收15.402億創新高,較6月的13.2億月增16.5%、年增19.35%,之所以業績這麼好是因受定穎四款產線:汽車、網通、儲存裝置、面板,大多是上揚,只有面板持平到小降,但此部分佔營收比例小,當中最強勁的屬AI加速卡及網通用版,至於汽車板公司表示汽車是緩步上揚,他的客戶端未見庫存問題及客戶多元,尤其最近因汽車電子化比重持續拉升,所接獲的新款高階用板比重呈穩健上揚,這就是市場看保守車電、定穎卻不看壞原因且看好,且定穎新增台積電研發製成中心副處長劉恆信為獨立董事,對公司有大大的加分作用,尤其定穎泰國廠Q4正式量產,產線規劃以高階多層板及HDI為主,屆使營收再成長。定穎估今年EPS 5,以9/3收盤價65.5本益比不到13.1倍,注意股價已站穩季線(13周)及26周半年線且DK出現二度牛背離,尤其圖中的DIF與MACD正式交叉向上,這代表定穎正式展開另一輪的多頭行情。



回文章列表